书房，来至青竹轩西院上房门首，是路北五间，至内落坐。只见老太太在床上躺着，那些婆子丫环均站旁边，笑和尚身上破烂不堪。和尚说："你等休笑我这件衣服，且听我道来。世人休笑僧衣破，本来面目世上无。"家人献上茶，济公掏出一块药，托在手中。苏北山一见，其黑似摈榔，异香扑鼻，伸手接了灵丹妙药，问："此药何名？"济公说："那是我和尚的妙药，名叫要命丹。比如人要该死，吃了我这药去，把命要回来。双名伸腿瞪服丸。"苏北山用水化开，给他母亲灌下去，少刻老太太病症痊愈。苏北山吩咐摆酒，请和尚在书房之内，落坐吃酒，谈论些古往今来之事。济公胸藏锦绣，满腹经纶。苏北山方知是一位世外高人，便拜和尚为老师，要给和尚换衣服。济公一概不要，说："你要谢我，只须如此这般。我要走了。"苏北山说："师父，我这里就同你老人家俗家一般，哪时愿意来，哪时就来，在我家住着。"和尚答应说："好说，我今天回庙去了。"和尚出了苏宅，到街市之上，口唱狂歌说：自古当年笑五侯，含花逞锦最风流，如今声势归何处？孤家斜阳漫对愁。嗟我儿辈且修修，世事如同水上鸥，因循迷途归愿路，打破迷关一笔勾。
济公回到庙中，他在大碑楼上睡觉。广亮要害济公长老，以报前仇，知道济公在大碑楼上睡觉，派徒弟必清夜内放火烧死济公，头次放火，被济公一泡尿，撤了小和尚一脑袋，把火浇灭。二次又放火，把大碑楼点着了，只见烈焰腾空，火光大作。有诗为证：凡引星星之火，勾出离部无情，随风照耀显威能，烈焰腾空势猛。
只听忽忽声响，冲霄密布烟升，满天遍地赤通红，画阁雕梁无影。
这大火一起，庙中众僧皆起来说："不好了，快救火！疯和尚道济在楼上睡觉，要被火烧死！也该遇着劫吧。"大众把火救灭，监寺广亮以为这次把疯和尚烧死，无人知觉，正喜悦之间，只见济公由大雄宝殿出来，哈哈大笑说："人叫人死不肯，天叫人死有何难。"广亮一见济公没死，心中不悦。他至方丈那里回话，说："火烧大碑楼，理应治罪于他。"老方丈说："火烧大碑楼，此乃天意。与道济何干？"广亮回禀方丈："国有王法，庙有清规。咱这庙内一人点灯，众人皆点灯，按时刻吃斋睡觉。道济点灯火不息，连夜点灯，凡火接引神火，有犯清规，理应治罪于他，砸毁衣钵戒碟，逐出庙外，不准为僧。"老方丈说："太重，派他募化重修可也。"吩咐："叫道济进来见我。"不多时，只见济公从，外面进来，立在方丈面前打一问讯，说："老和尚